【公司纪要】海天味业沟通交流会议纪要0513


B端占比超过50%,C端占比30-40%,超市、零售店、社区团购,不到40%,B端缺失很难弥补。成本端,难以覆盖。今年即便提价后,又上涨了去年的幅度,没有保持利润。

海天遇到的情况对公司长远来说是一种短期的影响。从长期来看,基本面没有变化,产能布局有序进行。产品开发、研发、技术提升还在做大量基础性的工作,夯实着企业的竞争力。C端的竞争力会比疫情前更强。

经销商数量在减少,经销商承担了非常大的压力。自身实力薄弱的经销商,疫情下很难支撑,直接跟海天签约的经销商,完不成压力很大。2021年四季度开始,逐步调整经销商体系,将小的经销商,变为二级经销商。这样可以保护他们,短期不要承担这么大的压力,资金压力、库存压力释放出来。经销商数量是在减少,但是经销商体系承压在增强。需求恢复,可以把他们再发展成一级经销商。

5月份公司五一只休了三天,做好后期的工作。整体渠道库存还是比较高的,正常是1个半到2个月,现在是2个半-3个月,不正常的水平。严控严管,降到正常水平。

社区团购去年影响非常大,今年依然还有小的品牌在,市场上用于专门扫货的经营机构,会在市场之间乱价,这种影响没有完全消除,我们也在做很多工作,包括箱码、瓶码,锁定区域性销售,确保价格体系不被打乱。(更多纪要关注:赛道掘金)

尽量利用疫情创造的时机,尽快把产品、渠道慢慢建立好,静待外部环境的转变。各种原材物料稳定下来,对我们来说会有一个春天。

中小落后产能的加速淘汰。这两年不仅是调味品企业在倒闭,很多中小企业压力都很大。物流、成本、能源、限电,给企业压力一波一波的。海天也没有看到市场腾出来很大的量供抢占。也有不是调味品属性的企业,会去加快产品的开发,区域的拓展,或者社区团购上的拓展。21Q2出现低端酱油加速的情况,说明市场有很多低端酱油有了机会,这不符合消费者的大趋势。当公司跟社区团购建立之后,这种趋势立刻得到了抑制。产品高端化还是趋势。老百姓居家对高端产品的需求更明显。虽然未来会有倒闭的小企业。这两年餐饮的影响对整个总量影响很大,大头在餐饮,中间C端,再就是食品加工业。

油类企业进入调味品,竞争还是非常激烈的。

1-3月,没什么不涨价。6月份之后再看,通过各种各样的技术,奏效需要半年,管理精细化等去挖潜。即便工作充足也覆盖不了成本,不排除再提价,现在为时过早。刚提价,市场不景气,企业需要半年左右的准备到完成。不会轻易启动。

从第一季度来看完成情况不是很好,既有基数因素,但后面几个季度压力还是大的。总目标上没有调,我们是绝对不会不实事求是的做市场,对市场承载能力实事求是的评估。可以用三个月时间去努力,走完第二季度。我们销售任务是大于利润目标,总体来看我们更看重销售目标任务。

零添加不是战略重心。

怕的是没有需求,B端是比较弱的,针对B端的新品,还是没有完全达到我们的预期,等待B端的复苏,缓解整个大盘的压力。

每一步都有不同程度的问题,企业可以通过调整、判断,把竞争的问题解决掉。从C端购买渠道也在发生变化,我们将这种变化及时判断到,做好应对。过去一些显得很重要的,现在也不重要。变化在进行中,紧跟步伐,我们还做的相对比较好。所以,对于这部分竞争格局,也不会在短期(3-5年)发生颠覆性变化。

复合调味料最大的应该是韩国、日本,复合调味品预制菜在韩国发展特别快。中国也有这个趋势,但是复合调味料发展的难点在技术,不是简单的原材料的复合,要解决痛点。

产能第一期会花比较长时间,基建多一些。目前正在建设中。

华南谈不上恢复到理想程度,城市之间的流动都很麻烦,五一五天基本不能出市,很多老牌餐饮也不见了。不是怕封城,只要让物流通畅,我们还有很多工作可以做。疫情期间,我们做了比较多工作很奏效。刚开始没有物流,做不了事。后面物流通了,我们也可以做很多工作也奏效了。华南管控比去年更严,只能去抢占更多的市场份额,需求量还是这么多。

蚝油有60%都在餐饮,蚝油的兴起也是餐饮,所以受影响大。我们也花了很多力气从沿海往内陆推,从餐饮推C断,现在很多家庭都用蚝油。这两年餐饮受影响,我们的蚝油还有增长,说明家庭消费的弥补很明显。餐饮这块我们还是很有信心。

大包装走量是正常的,餐饮用的,我们的量是下降的。餐饮对经销商量影响很大。我们有些生产线开满了,有些生产线没满负荷。

中央厨房和预制菜,相当于大的餐饮端。对我们来说都是渠道需求,我们公司出厂价都是统一的,无论B端用,还是预制菜用,我们的出厂价都是一样的,只不过是在销售费用时不一样的。(更多纪要关注:赛道掘金)

醋和料酒基数比较低,醋也算疫情下受益品种,生活醋杀菌,销量也不错。料酒我们去年是第一,现在也有增长。

很多经销商既做B端也做C端,对所有经销商都有扶持。不做社区团购的时候也会做BC店,我们也会给他们转去做社区团购。尽可能扶持他们。

我们费用时固定的,会有些销售奖励,但是销售费用总盘是固定的,不会额外增大,我们的销售费用是稳定在相对固定的比例上。

去年C端还是有增长的,过去两个月。招牌拌饭酱都是卖的不错。

我们也没有给销售人员多少量的调整,但会根据实际让经销商把量放下来。也有些小经销商过多的情况,会有些调整。会根据市场实际需求调整。

2亿预制菜,也就用1000多万调味品。所以预制菜不会对总盘有多大的影响,跟我们一个中型经销商差不多。

龙头不要带头去打价格战,产品本身就比较低值,消费者没有那么高的价格敏感度。有些人不吃海天酱油,可能一直都不吃。发酵产品都有产品特点,工艺决定了产品。龙头要保护行业,企业自身毛利率提升很大原因是生产设备的硬件工艺的提升。在我们的产品生产过程中,不像牛奶、饮料,(更多纪要关注:赛道掘金)在工厂带的时间特别短,我们要3-9个月,我们保证成本,品质,需要一些技术在里面,所以我们的毛利率水平高于行业10pct。未来几年,大宗物料是否稳定,对我们是个挑战。其他品类能否保持现有品类的毛利率,也是有变数的。

整个调味品行业总量都在往上走,另一方面消费者对健康的调味品需求增加,不健康的萎缩。总量情况下,又会有一部分存量的争取。

复合调味料是基础调味料的复合,还会用到酱酒的基础调味料。



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