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重要风向
重要消息回顾：
今日消息：
无
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市场结构
小市值包括=夹层二区（人工智能+信创+芯片代表的国产代替题材）+夹层一区（中字头+券商代表的国家意志）+其他。
机构重仓=风光储+消费权重
主题炒作：
09:29 充电桩活跃；
09:31 教育拉升；
09:44 传媒股领跌；
09:49人工智能拉升，科大讯飞涨停；
09:53 算力拉升，易华录涨4%，中科曙光、拓维信息、景嘉微、鸿博股份涨超3%。
10:01 半导体拉升，中芯国际、中微公司拉涨3%，赛微电子、裕太微涨超5%。
13:01 互联网医疗拉升，朗玛信息涨超11%，久远银海、万达信息、一心堂等跟涨。
13:07 数据要素拉升，天娱数科、德生科技涨停，中科信息涨超10%，星环科技、万达信息、中远海科、视觉中国、捷顺科技、同方股份等跟涨。
国家意志：
09:42 中船系领涨；
10:08 银行走强；
10:24 银行、中字头等权重板块集体拉升；
11:09 证券拉升，中国银河涨停；
13:30 三大运营商冲高，中国电信、中国移动、中国联通涨超3%。
03
总结
今天市场的核心变量有2个：
一、中特估板块大幅拉升；
二、风险偏好回升，但公募重仓股表现萎靡。
今天中特估大幅拉升，既有一些明牌催化因素，也有一些小作文。这个周末个别银行降息，促使在银行空转的资金流入股市。这笔资金风偏很低，一定做最安全，估值最低的，所以是中字头与银行股。让他们买涨了3倍的AI这是不可能的。
另外上周五说了银行股上涨的本质逻辑。以下是周五的“原话”，“按照银行的基本面，降息银行不应该上涨啊，毕竟息差减小。但本次不一样，由于“银行的净息差”，已经无法再低了，但国家刺激经济，开始“让金融机构扩表”，也就是让金融机构上杠杆。
这会增加利润！所以坏事变成了好事。由此看，金融股的上涨持续时间可能比较长！”
在这里，我们要注意一点，有些银行涨，有些银行不怎么涨。根子在于负债能力。四大行负债能力很牛逼，存款降息之后，不担心存款流失，所以，这一轮四大行涨得很棒。
目前市场阻力的最小方向是：游戏、传媒、公路铁路运输、建筑装饰、中药、教育、金融、零售、港口、饮料制造。其中“中字头与金融是基石”，公路铁路运输、建筑装饰、中药、零售、数字货币、港口都是中字头的题材。消费复苏的饮料制造值得关注。另外日本收购中药公司的消息上热搜，个人怀疑中药板块见顶，大家要小心。
超跌反弹：半导体、AI、数据要素、互联网医疗。
其他：
公募持仓，“增持前五︰计算机，传媒，通信，食品饮料，电子。减持前五：光伏、新能源，银行，消费者服务，国防军工，医药等。”这里面肯定有错杀的黄金坑。
总结：
1、上证在5月定会再创新高。
2、中字头代表的国家意志方向，估计能炒作一年。
3、创业板成长etf有比较好的套利机会。
4、金融持续性较长，值得关注。
5、中字头加速吸血，小心其他板块的亏钱效应。