3月29日，华为在其官网公布了2023年的年报，2023年，被华为自己称为“归来之年”，寓意“王者归来”，因此，这份年报是值得关注的。
简单说一下概况：华为在2023年总收入是7042亿人民币，在经历2021和2022两年收入下滑后，2023年同比增长9.6%，重回7000亿大关。用“打不死的小强”，来形容华为，已经太不合适了，用“王者归来“形容，更合适。透过这份年报，我想谈三个问题：
一、我们到底有没有“消费降级”
2023年，我们听到最多的一个词，恐怕是“消费降级”了，最典型的例子，可能是2023年5月份的淄博旅游的火热和年底的哈尔滨的爆火，直到现在，我仍然能经常想起网上那句口号：“不是欧洲去不起，而是尔滨更有性价比。”我们真的消费降级了吗？来看看华为年报：
华为在2023年的营收增长，主要来自于两块：一个是终端业务的增长；另一个是智能汽车的起飞。
终端业务，主要是手机业务，毋庸置疑，mate 60手机，是华为在2023年最大的亮点，在我的感受中，mate 60手机，算高端手机了，直到现在，在京东上还卖7000元以上。但是华为年报显示，2023年，华为的手机业务，仅在去年四季度，单季度就出货1000万台，同比增长36.2%，挤掉小米手机，重回手机销售排名前5名，市场份额13.9%。
大家都知道，华为手机和小米手机，价格上，完全是两个档次，那么，2023年华为手机的销量暴增，到底说明了我们是“消费降级”了呢？还是消费没降级呢？
而且看起来这个趋势还在延续，据国外媒体统计，今年前六周，华为手机销量同比暴涨64%，市占率进一步扩大。
所以我现在对中国经济的感受是：中国经济就像一头大象，太庞大了，每个人摸到的，只是一部分。手机，对于个人的社交来说，可能算“面子工程”，这部分，我们从华为年报看到的是“消费升级”；但是旅游嘛，是个人内心的感受，不需要让别人看到的，那这部分，有可能有“消费降级”的趋势。
但总的来说，我认为是消费者更加理性了，不能笼统的说“消费降级”。经济也没有大家想象的那么差。
二、智能汽车进入了白热化的厮杀阶段
华为在2023年推出的问界汽车，交付97727辆，实现营收47亿，同比增长128.1%，进入2024年后，问界汽车的发展极为凶猛，开年前两个月，就交付了54000辆。余承东也表示，汽车业务即将扭亏为盈，比他预料的，提早了一年。
另一边，3月28日，小米举行了其智能汽车SU7的新闻发布会，正式宣布进入智能汽车赛道，并且获得了5万辆汽车的订单。
因此，可以看出来，随着华为和小米进入汽车市场，智能汽车赛道，进入了白热化的厮杀阶段。
而作为股票投资来说，新能源汽车板块，第一轮暴涨，来源于需求暴增：通过国家大力补贴新能源汽车，使得新能源汽车的市场份额，从5%增加到30%，所有车企都受益。
而现阶段，随着竞争对手的进入，新能源汽车行业进入了优胜劣汰的阶段，研发能力落后的车企，会逐渐被压缩利润率，最终会被淘汰出局。因此现阶段，我认为不是投资新能源汽车板块的好时机。
随着优胜劣汰，新能源汽车行业，最终可能会剩两三家大的寡头，市场份额高度集中，这时候，随着新技术的不断发展，也给了寡头的提价空间，这时候，对于长线投资者来说，或许还有一轮长线介入的机会。
三、华为产业链会成为市场的重要投资线索和主题
2023年，华为在研发投入上，再创新高，达到了1647亿元，华为在2023年的专利国际申请数为6494个，而第二名三星仅有3924个，华为是三星的1.65倍。
从这些数据可想而知，华为产业链会越来越发展壮大，而市场里和华为深度链接的企业，也是值得关注和研究的。