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今天双汇股价大涨6%，年初至今涨幅接近28%，远远跑赢指数，其他蓝筹白马只能望其项背。
根据双汇发展3月24日晚间披露的年报，公司2019年实现营收603亿元，同比上升23.43%；实现净利润54亿元，同比上升10.7%；基本每股收益1.6382元。公司拟每10股派发现金红利10元（含税）。
年初以来，受疫情的影响，“宅经济”兴起，相关行业受益明显，而双汇发展作为肉制品龙头公司，也在受益股名单之中。
问题来了，双汇发展年初至今涨28%，你看好双汇发展今年的业绩吗？当前的投资价值如何？现在还能买吗？#双汇股价涨幅近三成#
我一直把 $双汇发展(SZ000895)$ 纳入到我的 $机慧A股-蓝筹股(ZH1387886)$ 组合中持有着，因为其业务稳定、分红多。
过去3年，其实它相对于其它白马蓝筹来说，涨幅落后很多，但是我始终认为它终究会被拉升，所以它也是组合中极少数没减持的股票，我还将持有其一个财报周期，等待月线再现大阳柱。
双汇的投资价值还是很好的
1，目前消费不好的情况下，刺激消费，双汇这样的企业是最直接的受益者
2，双汇的东西不贵且是必需品，需求持续性强
3，双汇业绩可能是最不受影响，反而会有更好的提升的
4，双汇目前的价格不便宜，也不贵，长期投资适合，短期可能不适合
方便食品类板块主要还是受疫情影响小，甚至还一定程度上可以正价完成去库存工作，属于因祸得福的品种，市场上也就有资金愿意把握这个机会。至于公司情况实际上是和之前没有太大区别的，加上市面上其他优质股票都在跌，所以涨多了我会考虑把双汇、榨菜之类的股票卖掉，再择机布局调整较多的，大概就这个思路
$双汇发展(SZ000895)$ 双汇今年必须借助高猪价，进入行业的人少，抢先完成转型扩张。扩张方向有八个。一是电商发展，柜台上平台，社区计划，通过电商放大产品销售。二是低温扩面，低温肉进商超、农贸、大客户。三是新品放量。厨筷、辣味肠……一大堆，出一个新的爆款。四是卤品发展，卤制品我始终情有独钟，有可能是个增量。五是屠宰增长，说实话这么些年，增长缓慢，寄希望此次猪瘟、环保、高猪价倒逼可能会挤压部分份额。六是养殖延伸。产业链向上养殖延伸，猪量不大，鸡已经投资，趁着鸡肉价格下行周期投资，双汇就是狠毒。七是进军餐饮，提供定制产品、餐饮原材，和各种形式介入餐饮。八是子业务推动。这个是小头，几个有前途的子公司贡献加大，如酱料公司、生物公司，其中酱料公司值得关注。这八个方向有两三个突破，叠加2021年猪肉下行周期，不要爽歪歪。双汇就顺利迈入七八十亿元利润级别企业了。
$双汇发展(SZ000895)$ 关于今年一季度双汇经营的几个方面利好。
1.当然是进口猪肉大幅度增长，今年计划进口猪肉175亿元。19年全年约实现猪肉进口40万吨，其中下半年30万吨，上半年受制于中美贸易摩擦且猪肉价差不大所以进口量不多。按照往年进口预算完成率，假设造成计划的80%，折合进口肉至少80万吨。根据调研数据，一季度完成20万吨左右。
2.是进口猪肉关税调整。19年达到72%，三月份前是63%，3月2日后起根据申请可以下调到33%。按照美国猪肉市场价大约1.2美元（8.3元每公斤）价格，进口猪肉理论差价将从1.5万元每吨扩大到1.8万元每吨，考虑到中美两边互相让利因素。即便按照1.6万元每吨价差，20万吨，就意味着32亿元的实际收益。
3.新冠疫情影响导致高温肉制品反而高动销、快周转，这点超市销售、电商平台都有体现，而销售占15%的农村网店即便部分滞销也不影响大局。据雪球一自称江苏某县级市代理商自述，一季度目测销售增长30%以上。这块目前不好亮化，等一季度报再看。
4.进入20年后，鸡肉价格大跌，给高温肉制品成本带来利好，猪肉涨、鸡肉跌、市场销售价格上提，成本压力进一步释放，带来高温肉制品毛利率上升。去年四季度高温肉制品销售38.3万吨，同比持平，盈利缺达到1.8亿美元，增长18.9%。假设以四季度为基数，增量三成、且成本下降，有望实现高温肉制品利润14.2亿元以上。而这个，基本就高过去年一季度利润。一季度应该业绩看好再增长。
看好
1，今年经济肯定不好，消费也比较难，确定性很大
2，但是考虑到这个实际刺激，水往低处流，总是向最小阻力运动，所以消费里最有可能的是吃
3，吃的领域里，双汇又是大概率的确定性那个，业绩，品牌还是其他方面，都很不错