ISIG美股谈---新股IPO展望

发布于: 修改于: 雪球转发:13回复:11喜欢:51
北美留学生投资俱乐部 2015年4月12日



下周美股IPO有7家公司,我们来逐一介绍一下:

1. XBiotech ($XBIT(XBIT)$ )




2015年3月12日,XBiotech,一家研究直肠癌抗体与其他症状抗体的公司,宣布进行IPO。这次IPO将由WR Hambrecht来按照"尽最大努力原则“进行承销。

这家以德州奥斯丁为根据地的公司计划通过发行400万股份(每股18~20美元的价格)来融资7600万美元。如果根据19美元的价格来计算的话,XBiotech完全稀释股权之后的市值为6.03亿美元。如果能够达到这种水平,那么这家公司在IPO时候的市值已经超过了92%的生物技术公司在同期的水平。

CEO John Simmard之前建立了CTL Immuno Therapies and AlleCure,这家公司之后通过并购成为MannKind(NASDAQ:$曼恩凯德生物医疗(MNKD)$ )的一部分,MannKind于2001年成立,现在市值为23亿美元。

最近新上市的研究抗体领域的生物医药技术公司有Alder Biopharmaceuticals ($Alder BioPharmaceuticals(ALDR)$ 累计增长+158% 和 Xencor ($XENCOR(XNCR)$ 累计增长+175%。

XBiotech是2005年成立的,按照计划将在NASDAQ上市,代码为:XBIT;
WR Hambrecht是唯一的承销商,按照计划于2015年4月12日上市;




2. Cidara Therapeutics ($CDTX(CDTX)$ )




2015年4月6日,Cidara Therapeutics,一家研发针对真菌感染的新式抗体公司,宣布即将进行IPO。

这家以加州圣地亚哥为根据地的公司计划通过发行400万股份(每股14~16美元的价格)来融资6000万美元。如果根据15美元的价格来计算的话,Cidara Therapeutics将会拥有1.9亿美元市值。

Cidara Therapeutics,于2012年成立,
计划4月14日在NASDAQ上市,代码为:CDTX;
Jefferies and Leerink Partners是这次上市的联合承销商;

3. Virtu Financial ($Virtu Financial(VIRT)$ )



2015年4月6日,高频电子交易公司和做市商Virtu Financial宣布即将进行IPO。

这家以纽约市为根据地的公司公司计划通过发行1650万股份(每股17~19美元的价格)来融资2.98亿美元。如果根据18美元的价格来计算的话,Virtu Financia市值为25亿美元。

Virtu Financial是成立于2008年,截止到2014年12月31日财报 销售额账面数值为7.23亿美元;

计划4月15日在 NASDAQ上市,代码为:VIRT;
高盛、小摩、Sandler O'Neil、BMO Capital Markets、花旗、瑞信、Evercore Partners和瑞银是这次上市的联合承销商;

4. Party City Holdco ($PRTY(PRTY)$ )





Party City Holdco,是一家拥有900家分店的垂直综合性的聚会商品零售商,宣布进行即将进行IPO。

这家以纽约Elmsford为根据地的公司计划通过发行2190万股份(每股15~17美元的价格)来融资3.5亿美元。如果根据16美元的价格来计算的话,Cidara Therapeutics将会拥有完全稀释的20亿美元市值。

Party City Holdco,成立于1947年,截止到2014年12月31日财报 销售额账面数值为23亿美元;
计划于4月15日在 NASDAQ上市,代码为:PRTY;  
高盛、美林美银、瑞信、大摩、巴克莱、德银、小摩是这次上市的联合承销商;

5. KemPharm ($KMPH(KMPH)$ )



KemPharm,一家研发针对广泛使用的处方止痛剂的”防止滥用版本“的公司,宣布即将进行IPO。

这家以爱荷华州Coralville为根据地的公司公司计划通过发行400万股份(每股12~14美元的价格)来融资5200万美元。如果根据13美元的价格来计算的话,KemPharm将会拥有完全稀释的2.07亿美元市值。

KemPharm是2006年成立的,
计划于4月15日在 NASDAQ上市,代码为:KMPH;
Cowen & Company和RBC Capital Markets是这次上市的联合承销商;

6. Adoro Biotech ($ADRO(ADRO)$ )



Aduro Biotech,是一个研发针对胰腺癌免疫疗法的公司,即将进行IPO

这家以加州伯克利为根据地的公司公司计划通过发行500万股份(每股14~16美元的价格)来融资7500万美元。如果根据15美元的价格来计算的话,Audro Biotech将会拥有完全稀释的10亿美元市值。

Aduro Biotech,成立于2000年,截止到2014年12月31日财报 销售额账面数值为1300万美元;
计划于4月15日在 NASDAQ上市,代码为:ADRO;
美林美银、Leerink Parners是这次上市的联合承销商;

7.Etsy($ETSY(ETSY)$ )



Etsy,是一个针对手工品和古董的在线市场,宣布即将进行IPO

这家以纽约布鲁克林为根据地的公司公司计划通过发行1670万股份(20%股份由内部认购;每股14~16美元的价格)来融资2.5亿美元。如果根据15美元的价格来计算的话,Esty将会拥有完全稀释的18亿美元市值。

如果Esty能够按照计划融资到2.5亿美元,这将成为以纽约为总部的科技公司中规模最大的IPO (上一次规模最大的IPO是1999年5月,barnesandnoble.com这个国家级图书零售商)

Esty,成立于2005年,截止到2014年12月31日财报 销售额账面数值为1.96亿美元;
计划于4月15日在 NASDAQ上市,代码为:ETSY;
高盛、大摩、Allen & Company是这次上市的联合承销商;


免责声明:

以上所有内容是由“北美留学生投资俱乐部(ISIG Capital)" 经验之谈,仅仅是学术讨论与经验交流,请勿用于商业用途。

同时,本组织只是因为对这个股票感兴趣而进行分析评论,并没有推荐对此股票进行持有多头或者空头,请投资者对应基本面+技术面+整体趋势 认真研究,独立思考,谨慎操作,为自己的行为负责。

风险提示:
公司股票的公平价值是否能被市场所认识到,以及何时何种方式被认识到具有很大的不确定性。价格是围绕着价值在波动,但是,公司是否能有足够的时间来引导价格回归价值,尚未可以。也有可能,直到被资本市场抛弃,公司的价值依然没有被认识到,依然被严重低估。

                                 因此,股市有风险,入市请谨慎

ISIG简介:
ISIG是一个由留学精英和有留学背景工作于世界名企的优秀人才组成的创业组织。年轻富有激情的精英团队是ISIG核心竞争力。创新,坚持,专业是ISIG的价值观。我们立志建立最有价值的金融信息分享平台。利用国际化、多样化的投资组合来管理资产,建立起高效的交流平台去激发和鼓励成员间的投资经验分享。

                                   
我们做精品的投资报告,专业的投资咨询,也提供资产管理服务。微信平台ISIGCapital 官网ISIGCapital.com,申请加入请发您的投资经历和理念到hr@isigcapital.com

全部讨论

2015-04-16 02:40

$ADRO(ADRO)$ 32买入,38.8全出了,赚了一点面包钱,希望转运。

2015-04-15 16:51

关注

2015-04-14 20:08

哪家最好

2015-04-13 23:08

个人认为xbiotech有点潜力。它的主要开发产品是白介素-1的抗体,是从人血液中筛选出的天然人源性抗体。喔认为这个本身不是卖点,但它们在这点卖力宣传,可能是赚赚眼球。卖点应是药物本身。成功几率,可参考诺华已批准的白介-1beta抗体。另,诺华前ceo和chairman是他的board member. 会给公司的可信性加分不少。

2015-04-12 13:15

2015-04-12 13:14

IPO来了