$东方盛虹(SZ000301)$ $联泓新科(SZ003022)$

逻辑很简单，eva光伏料供给端不确定性太大，像盲盒一样，这种情况做供需平衡表意义不大，最好看供需边际变化。以下是需求端的边际变化，供给端今年q4确定无增量，甚至明年上半年难有增量，这种票市场不炒炒什么？


今年硅料供给量不断提高，全年预计在80万吨（75~85万吨之间）。细分到各季度来看，Q1为16万吨左右，Q2为18万吨，上半年供给34万吨。Q3虽然受到检修影响，预计整体供应量为接近20万吨（7月：5.8万吨；8月：6.5万 吨；9月:7.5万吨）。Q4会有新产能释放，在24~27万吨，甚至有可能超出预期。未来展望：去年硅料供给近50万吨，2022年同比达到60%,明年可能会达到130 万吨。硅料已经从制约整个行业的一个供应的瓶颈，到瓶颈将逐步缓解，甚至有可能在阶段性呈现供应过剩的一种局面。