$中鼎股份(SZ000887)$

中鼎三季报分析
源于中报44%的收入在国外，三季度实现同比23.25”%收益，确实是一件超预期的事。
有人说国内的同行都60%以上甚至更多，对比下来中鼎不尽人意。仔细分析三季度中鼎能放量的产品除了密封件，就只有热管理，至于空悬第一是中高档车才能用，二一个就是目前中鼎国内的空悬还起步阶段。订单爆棚的轻量化，最快估计也要等明年才能放量。假设同比国外的保持去年的收益，那么国内的实际要增长40%以上，才能保证有24%的收益。
其次，再看看二、三季度，中鼎收获了120亿左右的订单，去年同期才收到27亿左右的订单，同比暴涨400%这算不算很牛的，订单从来都是天上掉下来的，能拿到这么多订单一定也是付出了很大的努力。
所以，三季度实现营收36.85亿元，同比增24.64%，实现归母净利润2.80亿元，同比增23.25%，加上二、三季度120多亿的新增订单，个人觉得中鼎今年前三季度的工作，确实是一个超预期的事。