发布于: | 雪球 | 转发:1 | 回复:2 | 喜欢:0 |
已有的兴隆煤矿45万吨每年,年营业额2.4亿,去年亏损3千万,煤价约每吨530元。目前新增大竹坝90万吨加文笔山90万吨,共新增180万吨产能,营业额测算应该是增加10亿营收,参考山煤国际自产动力煤平均成本200元/吨,规模上来以后,毛利润增加4-6亿,净利润增加2-3亿。等过几年其它几矿都逐渐投产,总产能达到500万吨每年时,预计毛利润可以增加10-15亿,净利润增加5-8亿。考虑到东阳光占股60%,煤炭部分归属上市公司年增加3-5亿净利润。这部分按照目前最高10倍PE估值,也就值30-50亿,不过它的更高层次的意义在于,结束掉持续多年的亏损,缓解东阳光的资金压力,同时,能提供源源不断的资金支持,为东阳光其它产业发展保驾护航。
我觉得这个是自己用的。特别是就地建铝多金公司挖矿冶炼需要大量的电力,所以还要建电厂。