从2018年开始，工商银行01398有一个非常明显的规律。

股价每年3月左右到高点，10月左右到低点。

且派息自然除权没有显著的填权走势。

考虑到港股通分红有20%的红利税，那是不是说我在每年3月把股票抛掉，10月把股票接回来，完全无视股息反而收益更高？

那我这算是在吃息吗？但从逻辑上说我确实是吃息逻辑啊？

唯一的风险好像是因为一直不填权，股价会越来越低，股息率会加速上涨（我做了个复盘，还是有一点填权来减缓股息率上涨速度的，但这个填权的收益率远低于高抛低吸的收益率）。

好像唯一的风险就是某天市场实在受不了过高的股息率，突然玩一把大填权。但历史上这种事情并没有发生过（2016-2018的单向上涨更多是跟随恒指上涨）。

有点乱……把我整不会了。

明天试试提出恒指BETA看看纯ALPHA波动这个规律还存在不存在。$工商银行(01398)$