对于大多数投资者来说股票真正的收益不是来自于公司业绩，而是对手盘的交易差价。大基金的成本使得它的减仓行为击倒投资者信心。就像一个五十公斤的选手与一百公斤的选手打拳击。不管他出不出去拳，只要他有可能出拳你的风险都存在。现在只要大级别拳击手宣布“退赛”，马上就会有博弈者加入。

北方华创的产品系列相对来说不仅缺，lead time也没有很长。大家买光刻机都是很久以前的订单 ASML现在发货。 华创本身有太阳能，有外延设备，还有就是晶圆厂的一些边缘设备，揪心啊再来说不缺货。 晶圆厂要集中财力买哪些可能被限制的国外设备。 国内设备预计要到明年年底 或者更晚才会有需求。 手机在十月份同比确实出现增长，但是增长幅度并不大，现在除了TSMC3纳米基本满产，UMC SMIC GF 这几家12寸基本上都有富余产能，8寸基本上就是6-7成运营，根本不需要新设备。 国内一歇新的12寸厂开厂涉及的产品和手机无关，制程都是40纳米以前的老技术，那就更不缺稀，产能空闲。 这些都要到明年2季度 甚至三季度半岛体需求旺季再看了。 这一轮半导体产业复苏趋势开始了 但是恢复相比于21年那一次是弱复苏，也就是强度小时间短。 中国情况特殊被人卡脖子，一大堆晶圆厂趁势而起，但是技术，人才都不到位，圈钱的有不少。 华创这些公司的发力点应该是在明年年底，有个窍门，你看wafer厂 信越 SUM CO 瓦克 环球晶圆这些买wafer的业绩啥时候好了，就说明买设备的时候到了。

先屯着着急的呗，别的又不着急随时能买

你看看股价多少？

其实，说到底就还是看他们想不想，炒股有逻辑的话，那为什么还有那么多亏钱的

机构又不傻，有业绩暴涨时候再套现跑都来不及，而且现在的市场环境就是杀机构股

实际上买的都是科林研发的，占了一半的销售额，别说北方华创，中微都不行。

因为拉这么大的盘子需要很多很多很多钱，现在市场缺钱呀

这个就看机构想不想拉而已