周记2017/1/14

本周国证A指下跌2.38%,  吞掉了新年第一周的反弹, 确认了调整的延续. 除了继续冬眠, 似乎没啥可总结的. 但是春天什么时候到来, 希望在哪里, 以什么姿势冬眠,这些问题又不能不考虑.

国证A指继续调整的目标是慢牛通道的下轨, 也就是5%多一点的空间. 按照现在的速率, 差不多还得4,5周. 到时候能不能撑得住, 谁知道呢, 我赌能. 证监会继续高速发新股, 底气很足, 说明手里有筹码有现金, 操控指数越来越游刃有余.

如果真能继续下调5%, 到时候加仓一倍. 不到目标位置, 装死不动, 到春节过后再说吧.

大的方向定了, 还得面对市场结构分化的问题. 2016年, 虽然上证指数,创业板指数表现很差, 但煤飞色舞, 白酒新能车的表现不亚于一轮牛市:

与此相反, 创业板, 互联网等指数在去年上年反弹后一蹶不振, 向股灾后的最低点逼近:

如果调整结束,到时候是选择强者恒强呢, 还是选择创业板绝地反击呢? 或者冬眠的时候抱着什么东西死扛呢? 其实没法选, 所以还是均衡配置, 两头兼顾比较中庸一些.

从两头各取一个, 中间选两个, 冬眠期间观察的目标最终落在新能车,创业板50, 一带一路, 国证医药四个指数上面, 如碰到支撑位置介入.

个股方面的分化就更复杂了, 除了行业之间, 还有大小之间,新旧之间等等. 基本思路还是超跌反弹. 列入观察目标的有星源材质(电池隔膜), 紫光国芯(IC), 天神娱乐(传媒广告), 腾邦国际(旅游), 濮阳惠成(OLED), 润邦股份(车库)等, 都是从自己喜欢的行业自上而下选出来, 等待超跌的机会.

总之, 在继续冬眠的同时, 观察选定的标的, 等待极寒的到来.