$杭电转债(SH113505)$ 后天投票是否下修，下修概率比较大。明年3.6到期，还有9个月多点，7个多亿规模，从正股情况来看，公司下修意愿应该是比较大的。从持有收益风险来看，目前转债向上的概率比向下大。如果公司想强赎成功，一个是下修到底，拉低溢价率，这样会带来一些自愿转股情况，但是自愿转股肯定不多，最大可能是下修成功后，提高正股股价，这样转债被动跟随上涨，达到130元以上触发强赎，而且正股市值也不大，正股上涨15%左右转债基本就会达到130了。综合到期时间，安全性，以及可运作性来看，杭电债目前来看实现强赎的可能性相对其他临期转债是最大的。个人持有一些杭电。$永安转债(SH113609)$ $孚日转债(SZ128087)$