昨天（5月15日），地产板块逆势上涨，收盘涨约1.4%。
这波上涨考虑主要是两方面消息带动：
一方面，在4月底以来的一系列政策支持下，不少地方房地产市场活跃度、成交量等指标出现一些回暖。
具体调研显示，市场对“以旧换新”政策里的旧房换购模式反应最积极，预计政策效果最好；
补贴等其他模式效果就一般了。
另一方面，有关于“地产救市超预期”的消息在市场上流传。
具体是说，高层在考虑“国有银行提供贷款资金，支持地方国有企业折价收购（折扣会比较大）困难开发商手里还没卖掉的住宅，然后用作保障房”的方案，预计涉及的规模会大超预期。
说是目前方案还在研究讨论，如果方案通过也得过几个月才能落地实施。
看下来，市场主要还是在交易政策面利好，包括政策预期和政策落地情况；没有脱离咱之前的分析框架。
往后看：
一方面，关于国企折价收购房源这事儿，可以跟踪看官方会不会出来“认领”这个消息。
逻辑上来说，主要会利好地产央国企，落地效果需要看国企收购的综合成本能否控制得低一些，留出一定的合理收益。
另一方面，基本面来看，5月房企推盘积极性有回落，但比一季度要好；成交方面结合高频数据看，估计会延续弱复苏的趋势。
依然提示大的配置机会要再等等，可以跟踪地产销售数据趋势性往上走、房价回到2016年前等信号。
同时继续观察住房“以旧换新”的落地情况，像是这两天还有消息说杭州临安区加入了“以旧换新”（回购收储模式）大军，准备收购一批商品房用作公共租赁住房。@今日话题
