有赞很好,但不一定活的过明年年初。微盟很不好,但2025年前肯定不会死,2025年以后也大概率不会死。(理由一、离2025还有三年时间,如果三年时间经济还不恢复,货币宽松及极低利率一定会出现,有利于微盟。理由二、可以下修行权价及出台行权激励,微盟之前就运用过,所以转股最终会成功,现在完全不用提前考虑。)
两家SAAS电商巨头上半年财报PK
1、有赞营收7.29亿,这1年受快手断链影响,业务总量较高峰年下滑,上半年非快手业务同比增长25%+。微盟营收8.99亿,(剔除去年广告收入)同比去年下降6%;有赞2600人,微盟6900人,产出人效比可见一斑;
2、有赞销售费用比60%,微盟销售费用比87%,这算是砸钱买业绩了;
3、有赞上半年亏损4.8亿(其中,二季度亏损1.3亿,有现金流回正预期),微盟上半年亏损6.6亿;
4、账上现金有赞8亿多(其中4.8亿是借款),微盟现金36亿(15亿借款,20亿债转股,除非2025年能涨到20块,要不然是不会转股了),微盟引以为豪的现金优势可能有不确定性,就这还拿钱去造大楼,不知道咋想的;
5、有赞经营经过这一年的人效提高,基本内部风险及股价风险已清,参考微盟股价,有赞的股价应该给与一部分修复(可怜的创业板,可怜的流动性),唉,洗洗睡吧。
有赞很好,但不一定活的过明年年初。微盟很不好,但2025年前肯定不会死,2025年以后也大概率不会死。(理由一、离2025还有三年时间,如果三年时间经济还不恢复,货币宽松及极低利率一定会出现,有利于微盟。理由二、可以下修行权价及出台行权激励,微盟之前就运用过,所以转股最终会成功,现在完全不用提前考虑。)
其实有赞、微盟是正相关的,微盟的股东应该希望有赞能活下去,有赞的股东应该希望微盟有高增长。saas虽好,但仍是烧钱阶段,没有持续的融资,没有企业能走出来,。就算不死,不能维持增长和一个普通软件公司一样,也没什么意思。
不应该去抄底乐享集团么
新能源车赛道,理想现在还在亏钱,烧钱模式就是和时间赛跑,和对手死磕,剩者为王。
两家都是亏损企业
如果微盟开始裁员降本,会不会预期会更好一点
在中国做sme saas根本就不可能,这片土壤不行
看到说有赞纯saas收入7个多亿就不用看了,再去看看有赞财报吧
可转债可以下修转股价促进转股,不知道港股的游戏规则是什么样的