個股表現
恆指$恒生指数(HKHSI)$ 3月15日收報16720.89，下跌 240.77點或1.42%。股價從全日低位16550.42至全日高位16821.13，股價波動率 1.64%。最近10個交易日當中，恆指股價錄得5日上升，在此期間上升了0.79%。
衍生品表現
恆指認購證街貨增加4.1%。2024年7月到期，價外20% 的認購證街貨增加最為明顯。其次為2024年6月到期，價外10% 的認購證為第二大街貨增加產品。恆指認購證整體成交額增加20.7%。
恆指認沽證街貨减少17.7%，2024年12月到期，價内10% 的認沽證街貨增加最為明顯；其次為2024年9月到期，價外10% 的認沽證為第二大街貨增加產品。恆指認沽證整體成交額減少41.4%。
恆指牛證街貨增加6.0%，2026年10月到期，收回價10% 的牛證街貨增加最為明顯；其次為2026年11月到期，收回價10% 的牛證為第二大街貨增加產品。恆指牛證整體成交額增加13.0%。
恆指熊證街貨增加1.2%，2026年10月到期，收回價10% 的熊證街貨增加最為明顯；其次為2026年3月到期，收回價10% 的熊證為第二大街貨增加產品。恆指熊證整體成交額減少0.8%。
港股Y模型分析：指數繼續回落，跌破了五天線支持，日內在月線和半年線獲得支持。但經過今天這一跌，短期上行的結構變成了震盪結構。從整體結構來看，短期即使跌破16500點，弱勢壓力也仍然不會那麼明顯，只是加劇了震盪的格局。但如跌破16200點弱勢的壓力則會明顯上升。阻力目前就是半年線的位置16800點。
市場今天縮量下跌，跌幅在午後稍稍有點收窄，緩解了早盤的弱勢情況。雖然個股也依然有分化，但明顯看到綠盤的個股波幅要大過於紅盤的個股波幅，體現出了市場一定的弱勢壓力格局。接下來如果市場走震盪格局，市場會有逐步分化的情況出現。但如果繼續下行，則弱勢加劇，個股的機會降低。
技術信號與分析
根據技術系統分析恆指上升機會率43.8%，RSI數值54，指標信號有3個看好指標，3個看淡指標。即市阻力位17102，若升穿阻力位上望17412。即市支持位16222，跌穿則有可能下試15939。
衍生品展望
恆指即市阻力位17102。考慮在阻力位附近看淡，行使價16800，2024年8月到期的認沽證產品，可以考慮23490，引伸波幅最低，實際槓桿6.1倍。其次可以考慮23809，引伸波幅29.4%，實際槓桿5.4倍。
防守性更強的投資者可以考慮阻力位17412附近產品。行使價17200點，2024年7月到期的恆指認沽證，23128 引伸波幅最低，實際槓桿6.3倍。其次可以考慮23482，引伸波幅28.8%，實際槓桿6.4倍。
進取投資者通常考慮價外認沽證產品，行使價可以參考即市支持位16222。引伸波幅同樣較低的產品有22350及22390行使價分別為16517與16517點，實際槓桿分別為：9倍及9倍，且 3個月以上到期。
市場上亦有投資者會利用熊證捕捉看淡交易機會，因為熊證槓桿往往比認沽證高，不過，投資者要留意，熊證有收回機制，所以對於收回價的考慮應比較保守。收回價在阻力位17102以內的熊證，產品52324，2026年11月到期，溢價-0.05，槓桿32.2倍。另一個考慮是2026年11月份到期，收回價17150點的52386，溢價-0.11，槓桿32.8倍。另外相對稍遠的熊證產品有61633，收回價17420點，槓桿21.4倍，2026年2月份到期，條款相近的產品有62隻。
撰文：港股窩輪Jenny
日期：2024年3月15日星期五
温馨提示：以上內容來自Y模型分析和港股數據系統分析，僅供參考不構成任何投資建議。更多個股分析可主頁諮詢了解。$腾讯控股(00700)$ $美团-W(03690)$